Сравнение брокеров фондового рынка

Новости компании

Автор: Глазков Максим

Уже 2,5 миллиона россиян покупают и продают ценные бумаги на Московской бирже. Если вы хотите к ним присоединиться, то нужно заключить договор с брокером. Вот список посредников, которые берут наименьшую комиссию.

Напрямую покупать бумаги на бирже нельзя. Делать это может только брокер. Он берет комиссию за каждую сделку по покупке или продаже финансовых инструментов. Также нужно платить комиссию бирже, а иногда – ежемесячную комиссию за обслуживание у брокера, за использование торговых программ или депозитарное обслуживание (хранение ваших ценных бумаг).

Мы изучили размеры комиссий у брокеров с наибольшим торговым оборотом. Оказалось, что самые выгодные условия сейчас предлагает “ИК Велес капитал”. По тарифу “Универсальный” нужно платить за каждую сделку 0,03%. Например, если купить акций на 100 000 ?, то комиссия составит 30 ?. В службе поддержки брокера пояснили, что услуги депозитария также оплачиваются, но конкретная сумма зависит от тех бумаг, с которыми проводятся операции.

На втором месте – банк “ЦентроКредит”, где заплатить нужно 0,034%, а на третьем – “Ай Ти Инвест” с 0,035%. Следом расположился “Финам” – 0,0354%.

На пятом и шестом месте оказались Алор + и Альфа-Банк с комиссией в 0,04%. У самого крупного брокера в России – компании “БКС” – 13-ое место, комиссия – 0,0531%. За покупку акций через Сбербанк нужно заплатить 0,125%, а в Тинькофф Банке – 0,3% (либо 0,03%, но тогда растет фиксированная плата за месяц, когда проводятся сделки).

20 брокеров с наименьшей комиссией

* Информация получена по телефону у представителя брокера

В ряде случаев брокеры предъявляют требования к минимальному размеру брокерского счета. Например, в АТОНе это 50 000 ?, в “Ай Ти Инвест” – 30 000 ?, в “Алор +” и “Универ капитал” – 10 000 ?, а в “Финам” – 2 000 ?.

Также некоторые компании взимают плату за дополнительные услуги, такие как доступ к торговым программам. Например, “ИК Велес капитал”, который стал первым в рейтинге по размеру комиссии, за доступ к iQUIK возьмет 3 000 ?, 300 ? в месяц составит абонентская плата. За Tradematic Strategy Trader придется заплатить от 390 до 1390 ? в зависимости от версии ПО. В “Финаме” iQUIK обойдется в 350 ? в месяц, в “Открытии” – в 250 ?, в “КИТ-Финанс” он предоставляется бесплатно.

Целая линейка дополнительных комиссий есть и у депозитариев. Скажем, в банке “ЦентроКредит” есть комиссия в 1% от суммы дивидендов, превышающей 1000 ?, в случае перевода этих дивидендов на расчетные счета в других банках.

Дополнительную выгоду от вложений в ценные бумаги можно получить при использовании индивидуального инвестиционного счета (ИИС). Государство может вернуть 13% с суммы до 400 000 ?, которую вы разместите на нем. То есть до 52 000 ? в год. Деньги можно положить на брокерский счет или потратить. Важно при этом не снимать средства с брокерского счета в течение трех лет. Среди представленных брокеров возможности открыть ИИС нет только у “ЦентроКредита”, “ФК Интраст” и Тинькофф Банка.

Читайте по теме: Как получить налоговый вычет по ИИС?

Предупреждение: вложения в ценные бумаги рискованны. Вы можете потерять свои деньги. Не вкладывайте средства в инструменты, которых не понимаете.

Как составлялся рейтинг?

Мы взяли список брокеров с наибольшим торговым оборотом на Московской бирже в октябре 2018 года. Исключили из него компании, которые не занимаются обслуживанием физических лиц, и оставили 20 брокеров с наибольшим оборотом. Затем у каждого брокера на официальном сайте нашли размер комиссии, который применяется при покупке ценных бумаг на сумму до 100 000 ?. Не рассматривали тарифы для новых клиентов, которые действуют в течение первого месяца обслуживания, а также временные спецпредложения. Если у брокера было несколько похожих тарифов, то выбирался тот, при котором будет установлена самая низкая комиссия при покупке бумаг до 100 000 ? и обслуживании счета. Брокеры в таблице ранжировались по размеру комиссии за сделку. Тарифы актуальны на 12 ноября 2018 года. Если вы прочитали эту статью спустя несколько месяцев после публикации, то, пожалуйста, перепроверьте размер комиссии – она могла измениться.

Читайте по теме: Психологические ловушки, в которые попадают инвесторы на рынке акций

Подпишитесь на нашу рассылку, и каждое утро в вашем почтовом ящике будет актуальная информация по всем рынкам.

Рейтинг фондовых брокеров Московской биржи

Рейтинг брокеров 2020 в России на Московской бирже (ММВБ). Как выбрать надежного фондового брокера для торговли на бирже? В этом вам поможет рейтинг брокеров фондового рынка, рассчитываемый на основании отзывов реальных пользователей. Клиенты оценивают два критерия работы брокерской компании: качество обслуживания и технические характеристики компании. Если вы хотите получить более подробную информацию о компании, нажмите на наименование брокера – вы попадете в профиль компании. Там вы получите базовую информацию о компании, увидите отзывы настоящих клиентов, познакомитесь с официальными рейтингами и рэнкингами, а также сможете прочитать свежие новости и аналитику данного брокера. Вы также можете принять участие в формировании рейтинга – оставьте свой честный отзыв о работе с брокерами Московской биржи.

Показано 1—15 из 83

Как выбрать брокера для торговли на Московской бирже?

Сегодня конкуренция на рынке брокерских услуг высока. Как понять, кому можно доверить средства, а кого лучше обходить стороной? Рейтинг брокерских компаний, предоставляющих доступ к торгам на Московской бирже, поможет вам выбрать подходящего посредника.

Для начала составим портрет идеального брокера. Сотрудничать хочется с надежной и проверенной компанией, которая берет за свои услуги минимальные комиссионные издержки. С компанией, предоставляющей все новейшие разработки, интернет-трейдинг, торговлю через сайт и карманный компьютер. С компанией, предоставляющей сильную аналитическую и обучающую поддержку, а также готовой проконсультировать по каждому возникшему вопросу. Этот список можно вести еще долго.

Таким образом, чтобы выбрать брокера, который будет подходить именно вам, нужно понять, какие цели и задачи вы преследуете. Для начала логично выделить брокеров, которые подходят вам по формальным признакам.

Для этого нужно определиться:

• К каким биржам и финансовым инструментам вы хотите получить доступ? Может быть, вы хотите вложить деньги в российские акции, или хотите торговать на Лондонской бирже, а может вам не нужно ничего, кроме фьючерсов и опционов.
• Насколько для вас принципиально близкое расположение офиса брокера? Для некоторых инвесторов важно сходить в офис к брокеру, пообщаться с сотрудниками, почувствовать атмосферу, посетить семинары. Некоторые же комфортно чувствуют себя на расстоянии, общаясь с брокером исключительно по телефону и через интернет, обмениваясь документами по почте.
• Где вы планируете совершать сделки? Кто-то работает со стационарного компьютера, а кому-то необходимо удобное мобильное приложение для совершение операций в дороге.
• Будете ли вы часто пополнять брокерский счет или выводить средства? Каким образом вы планируете осуществлять расчеты, в офисе или через интернет-банк?

Следующий важный и непростой шаг – сравнение тарифов брокеров и прочих расходов. Вряд ли вы сумеете просчитать все расходы с точностью до одного рубля, но здесь важно понимать общие принципы работы компании.

Для сравнения расходов у различных брокеров при выборе различных тарифов нужно оценить:

• Какую комиссию вы будете платить брокеру при совершении сделок. Для этого нужно прикинуть:
  • Какую сумму вы планируете вложить на начальном этапе, собираетесь ли совершать дальнейшие вводы средств.
  • Насколько активно вы будете совершать сделки. Может быть, вы хотите единожды вложить некоторую сумму в акции Газпрома на несколько лет. А может быть, хотите откладывать часть зарплаты и ежемесячно инвестировать в различные акции.
• Есть ли у брокера фиксированная часть комиссии (абонентская плата).
• Собираетесь ли вы пользоваться кредитными средствами брокера (маржинальное кредитование) и стремитесь ли, чтобы ставка кредитования была минимальной.
• Каковы условия оказания депозитарных услуг.
• Каковы условия предоставления торгового терминала.
• Каковы условия оказания информационной поддержки.

После того, как вы подобрали подходящий тариф, мы рекомендуем изучить качество обслуживания по отзывам клиентов:

• Как часто бывают технические сбои в работе систем.
• Техническая поддержка должна реагировать быстро и качественно.
• Клиентская служба должна быть компетентной и дружелюбной, и отвечать на любые вопросы, в том числе и глупые.

Как вы видите, критериев много, и разобраться в них сложно не только новичку, но и профессионалу. Мы надеемся, что сервис InvestFuture поможет вам принять верное решение!

Рейтинг брокеров Московской биржи InvestFuture: формула расчета

Рейтинг InvestFuture рассчитывается с применением порога отзывов (M=10), что дает шансы занять высокие позиции в рейтинге небольшим компаниям с высоким качеством оказываемых услуг. Их оценка приближена к средней оценке всех брокеров – чем меньше голосов у брокера, тем на больший коэффициент будет повышен его рейтинг после подтверждения отзыва.

Рейтинг InvestFuture = V / (V + M) * R + M / (V + M) * С
Где:
V – общее количество отзывов о брокере
M – порог отзывов, необходимый для участия в рейтинге (M = 10)
R – среднее арифметическое всех отзывов о брокере
C – среднее значение рейтинга всех брокеров

В расчете рейтинга брокера участвуют только подтвержденные отзывы. Модераторы InvestFuture оставляют за собой право отклонить отзыв о компании без разъяснения причин. Заказные отзывы видны невооруженным взглядом и немедленно отклоняются модераторами.

Оставляйте ваши реальные отзывы о брокерах в рейтинге InvestFuture, чтобы сделать рынок финансовых услуг прозрачным и привлекательным для работы начинающих и практикующих инвесторов!

Лучшие брокеры Московской биржи в 2020 году

В 2017 году поменялось соотношение сил среди ведущих брокеров Московской биржи. Традиционных лидеров рейтинга, ориентированных во многом на частных клиентов, потеснили новые игроки, которые значительно нарастили объем сделок, заключенных в интересах корпоративных клиентов. При этом объем операций частных лиц на фондовом рынке постепенно снижается, несмотря на плавный рост клиентской базы.

Ведущие операторы фондовой секции Московской биржи, совершающие сделки в интересах клиентов, в 2017 году наращивали обороты по операциям (в статистике учитываются все типы и режимы операций). При этом во второй половине года наметилась устойчивая тенденция, связанная со сменой лидеров в первой десятке самых активных брокеров. Ранее, в 2015 и 2016 годах, верхние три строчки из месяца в месяц занимали одни и те же игроки, которые периодически менялись местами — ФГ БКС, ФГ «Открытие» и «Ренессанс Брокер». В 2017 году же ситуация изменилась. В марте в тройку лидеров вошла брокерская компания (БК) «Регион». Уже в сентябре она возглавила рейтинг с результатом 3,21 трлн руб., значительно оторвавшись от ближайших конкурентов (ФГ «Открытие» — 1,97 трлн руб., ФГ БКС — 1,74 трлн руб.). БК «Регион» сохранила лидерство до конца 2017 года.

О причинах такого прорыва в компании рассказывают довольно скупо, не раскрывая подробностей и цифр. «Рост в первую очередь обеспечили институциональные инвесторы, на обслуживании которых специализируется брокерская компания»,— сообщили в пресс-службе «Региона». Группа компаний «Регион» считается близкой к НК «Роснефть» (управляет средствами ее пенсионных фондов, является организатором размещений ее облигаций, участвует наряду с ней в ряде компаний — см. “Ъ” от 19 декабря 2017 года). В «Регионе» настаивают: увеличение количества клиентов и объемов сделок происходило постепенно, а рост объемов сделок репо соответствовал «общей тенденции на рынке».

Вторая строчка топ-10 до конца года осталась за ФГ «Открытие» (с ноября обозначена в статистике Московской биржи как Группа банка «ФК Открытие»). А вот третью позицию начиная с октября заняла компания «Универ Капитал». По словам ее гендиректора Асхата Сагдиева, рекордный рост оборотов компании обеспечил прирост клиентской базы. «В 2017 году мы привлекли нескольких крупных корпоративных клиентов, заинтересованных в размещении и привлечении денежных средств на бирже, то есть через сделки репо»,— сказал он.

При этом ФГ БКС перешла к концу года на четвертую строчку рейтинга. «Данный рейтинг не самый показательный, так как в нем принимаются в расчет сразу все режимы торгов и типы операций, а некоторые из них в силу своей специфики дают огромные обороты, но с точки зрения бизнеса являются не показательными»,— отмечает управляющий директор компании «БКС Брокер» Андрей Алетдинов. Например, туда входят сделки репо, которые, по-видимому, «лонгируют по определенным аффилированным клиентам и которые, скорее всего, не связаны с реальным клиентским бизнесом», указывает он.

Стоит отметить, что в декабре 2017 года в десятку лидеров брокерского обслуживания впервые попал и Уральский банк реконструкции и развития с результатом 408 млрд руб. «Рост клиентских оборотов пришелся на сделки с облигациями,— рассказали в УБРиР.— Клиенты — кредитные организации проявляли интерес к аукционам краткосрочных облигаций Банка России, традиционно высок оборот по сделкам с ОФЗ, включая сделки репо».

На фондовом рынке частные лица прежде всего работают с акциями. Однако из года в год этот сегмент биржевого рынка сокращается. Несмотря на продолжающийся рост количества активных клиентов (в прошлом году с 95,7 тыс. до 109,5 тыс.), за год его объем сократился на 1%, до 9,18 трлн руб., за три года — на 10%, а с 2011 года — более чем в два раза. При этом объем рынка облигаций (который преимущественно используют корпоративные клиенты) репо устойчиво растет: за последние два года в 2,5 раза, до 26,2 трлн руб. Объем операций репо (также доступных только корпоративным клиентам) вырос за аналогичный период почти в два раза, до 339 трлн руб.

Топ 10 лучших брокеров на фондовом рынке России

Не смотря на проработанность схемы функционирования фондовых площадок, работа на них все-таки требует значительной доли элемента доверия. Дело в том, что буквально кто угодно не может принять участие в организованной торговле. В России (как и во всем остальном мире) доступ к фондовым площадкам присутствует исключительно у профессиональных его участников, которые в свою очередь предоставляют этот доступ для частных физических или юридических лиц. В данном случае речь идет о компаниях-брокерах и данная статья посвящена выявлению ТОП-10 лучших брокеров на фондовом рынке России.

Но что же с доверием? А вот здесь как раз и стартуют основные трудности, потому что перед тем, как попасть на торговую площадку, средства частных инвесторов вначале попадают в «кошелек» брокера. Разумеется, поскольку последний фактически является агрегатором крупных средств большого количества частных инвесторов, его деятельность становится похожа на банковскую. А это значит, что компания-брокер попадает под многоступенчатый контроль и ЦБ, и ФСФРМ (преемница «Федеральной комиссии по ценным бумагам»). За его ликвидностью (то есть, за достаточностью средств на всех возможных корреспондентских счетах) следят специальные программы-контролеры, брокер регулярно проверяют инспекции Минфина и ЦБ (профилактика отмывания и легализации), но суть остается одна:

– Брокер – это такая же частная контора, как и любой банк или даже простое ООО из сферы малого бизнеса (просто крупнее). Его активы застрахованы не более, чем у всех остальных экономических субъектов на рынке. А значит, компания-брокер и теоретически, и практически, способна объявить дефолт (проще говоря, разориться)!

– Поэтому сравнение брокеров фондового рынка России имеет смысл проводить в первую очередь для того, чтобы попробовать избежать потерь, связанных с возможной потерей такой компании ликвидности (на любом уровне) с последующими проблемами с акцептом ордеров… И да минует вас ситуация, изложенная в анекдоте-слогане: «ОтказотакцептБанк»: ваши проблемы – наша забота; наши проблемы – ваша забота!

Брокеры фондового рынка России – с кем не надо дружить?

Можно привести огромное количество эпитетов в попытке описать все качественные и финансовые характеристики брокерских компаний. Можно даже добавить сюда конкретные показатели по оборотам. Но совсем не это является главным тезисом данного раздела. В первую очередь нужно отделить «мух от котлет» – определить те организации, которые на самом деле полноценными брокерами на фондовом рынке не являются. Причем для большей ясности имеет смысл привести самый очевидный параметр, позволяющий неискушенному на рынке инвестору не оступиться.

Вообще, с каких позиций допустимо сравнивать брокерские компании? Ведь все они имеют один главный функционал – обеспечивать доступ частных инвесторов непосредственно к процессу торгов. (За это они и получают свою комиссию, согласно тарифу). Но скажите, с каким брокером вы бы сами предпочли работать:

• с тем, который представляет собой банальную «прокладку», посредника, просто взимающего собственный процент;
• или же с полновесной финансовой компанией, которая обладает запасом собственной ликвидности и (в случае чего) сможет своими средствами поддержать ваши депозиты, если с ее профессиональной деятельностью вдруг возникнут нелады.

Ответ здесь очевиден – всем хотелось бы иметь дело с серьезным финансовым партнером, надежным брокером на фондовом рынке. И здесь присутствует один признак, который позволяет выделить заведомо несерьезных компаний из общего массива профильных юридических лиц.

Как ни странно, но водораздел проходит по линии ФОРЕКСа. В последнее время появилось огромное количество брокеров, которые строят основную линию своего заработка на предоставлении доступа к международному рынку валютных операций. Их отличают следующие характеристики:

• Предоставление чудовищно высокой маржи – 1:100.
• Реальный договор составляется не между компанией (российским резидентом) и клиентом, а между якобы «материнской» зарубежной (чаще всего, оффшорной) компанией и российским инвестором. Объясняется это, как правило, тем, что у материнской компании большая совокупность собственных активов и клиент сам должен быть заинтересованным в том, чтобы именно с ней подписывать договор.

На самом деле так делается для того, чтобы не нести никакой ответственности по действиям, совершаемым в пределах российской юрисдикции: мало того, что активов вы никаких не дождетесь, так и претензий никаких заявить не получится.

• Зачастую в состав комплекса инструментов и услуг по доступу на комплекс финансовых площадок (бирж) входят бинарные опционы. Вот это уже однозначно «красный свет». Если упор на FOREX-е еще не означает, что вы с гарантией потеряете свои средства, то вот бинарные опционы просто созданы, чтобы «стряхивать» с доверчивых инвесторов их лишние деньги (инструмент такой). Ваш финальный выигрыш с гарантией будет отрицательным.

Это как если играть на автоматах, где вероятность выигрыша запрограммирована на 0.

Иными словами, из общего количества российских брокеров фондового рынка нужно вычесть тех, кто профессионально занимается ФОРЕКСом и бинарными опционами. Далеко не факт, что оставшиеся финансовые посредники – добросовестные и надежные компании, но по крайней мере, те, кто остался в списке, однозначно не представляют собой «кухню» (когда доступа на рынок на самом деле не предоставляется, а результат котировок «подтягивается» к целевым значениям, похожим на оригинальные, в зависимости от совокупности выставленных стоп-приказов) и не являются профессиональными мошенниками.

Как выбрать брокера на фондовом рынке?

Удивительно, но выбор биржевого брокера лучше осуществлять в комплексе. Причем, этот комплекс должен в качестве второй компоненты иметь выбор банка. И при этом начинать нужно с последнего. Сейчас практически все солидные банки уже давно стали многопрофильными финансовыми компаниями. Банковская деятельность здесь во многом лишь «вывеска».

Доступ на фондовый рынок предоставляет любой солидный банк. И чем больше его размер, тем шире спектр предоставляемых услуг и доступ к непривычному инструментарию.

Одним из самых солидных, разумеется, является «Сбербанк». Однако нельзя игнорировать деятельность на этом поприще банка «ВТБ», «Альфа-Банка» или же банка «КИТ-финанс».

Представляется корректным провести рейтингование брокерских компаний, используя такой параметр, как количество клиентов на обслуживании (то есть, эксплуатируется принцип, что много людей не могут ошибаться). Итак, ТОП-10 брокеров фондового рынка России на начало 2018 года:

Таблица 1.

№ п/п

Название организации

Кол-во клиентов (в тыс. человек)

Выбор Брокера по тарифам (ФИНАЛ).

На российском рынке не один, а целых ДВА брокера вдохновились примером американского брокера Robinhood и отменили брокерскую комиссию , причем один из них является крупнейшим классическим брокером и его знают практически все!

Что за …. (благотворительность такая) — подумал я. И с изрядной долей скепсиса начал «чесать репу». Для нашего рынка, это буквально как красная тряпка для быков, что-то совершенно необычайное! Об этом должны кричать из каждого «утюга»! Но я что-то не вижу рекламы на первом канале (юмор), что еще больше провоцирует всякие инсинуации: в чем здесь подвох?

Лучший способ разобраться в этом вопросе – сравнить реальные условия этих « брокеров без комиссии » с остальными «обычными» брокерами на конкретном примере, рассмотрев все их скрытые комиссии под микроскопом. С этой целью, я реанимировал свой старый пост посвященный выбору брокера по тарифам и заодно, по многочисленным просьбам адептов спекулятивного цеха, увеличил количество тестируемых брокеров в 2 раза , доведя их число до 12 брокеров , представив все классы брокеров от мала до велика!

Кого и как отбирал для финального «поединка» (предисловие).

По тем статданным, которые нашел, на нашем рынке свыше 500 профучастников и свыше 350 брокеров. Чтобы выбрать из всего этого многообразия претендентов для теста, условно разделил их на 2 крупные категории: Банки и классические Брокеры. В свою очередь каждую категорию разбил на разделы: Крупные, Средние, Мелкие. Крупных и Средних выбирал косвенно ориентируясь на статданные по клиентам с Мосбиржи:

Для желающих сравнить брокеров так сказать в своих «весовых категориях» в каждом разделе решил привести минимум по 2 брокера, с учетом этого всего должно было войти в тест 12 участников (2 х 3 х 2). Итак, Финалисты:

I раздел. Крупные Банки: Сбербанк и ВТБ . Крупные Брокеры: Финам, БКС, Открытие . Открытие — одновременно и крупный банк и крупный брокер, поэтому в виде исключения 3 участника в этом разделе.

II раздел. Средние Банки: Альфа-Банк и Газпромбанк (ГПБ) . Средние Брокеры: Алор и Атон . В этом разделе с выбором сложнее, так как количество претендентов растет, а разница между ними незначительна: большинство из них предлагают один и тот же джентльменский набор для самостоятельный торговли в виде Квика. Поэтому Брокеры, у которых есть кроме Квика и свой торговый терминал (Альфа-Банк и Алор), прошли так сказать вне конкурса. Остальных двух просто выбрал по таблице выше (у кого больше клиентов).

III раздел. Тинькофф, что с ним делать? С одной стороны это один из лидеров по кол-ву клиентов, с другой стороны по капитализации его не только крупным банком назвать нельзя, но и со средними банками он не сравниться, однако маленьким его тоже как то не хочется называть. Это что-то уникальное. Правильное определение – Он-лайн Банк! Он-лайн компании – это особая категория компаний с уникальной спецификой, они заслуживают отдельного внимания. А так как маленькие банки и брокеры все равно никому не будут интересны, то решил заменить их на Он-лайн Банки и Он-лайн Брокеры.

При таком подходе возникла проблема иного толка: если в предыдущей категории (средние банки и брокеры) был выбор, то здесь его нет! Он-лайн Банки предлагают только банкинг и на брокерское обслуживание кроме Тинькофф никто «не замахнулся». С он-лайн Брокерами картина не намного краше: есть ITI Capital (IT-invest), есть НФК-Сбережения из прошлого обзора и все! Так что придется сводить эту «разношерстную публику» в единый раздел «Он-лайн Брокеры»: Тинькофф, ITI Capital, НФК-Сбережения .

В сравнении участвуют тарифы брокеров для самостоятельной активной торговли ликвидными акциями на фондовой секции Мосбиржи. Результаты сводим в Две таблицы. В первой приводим сухие цифры по тарифам разделив их как и прежде на 3 категории: за сделки, за плечи, прочие (комиссия депозитария, за ведение счета, за терминал и т.п.) А уже после — во второй таблице сделаем итоговое сравнение на конкретном примере.

Как Вы наверное заметили по таблице, Брокерами, которые отменили комиссию являются Финам (FreeTrade) иНФК-Сбережения (Нулевая комиссия бессрочно).

Сразу видно, что брокеры отменили комиссии за сделки, не отменяя другие виды комиссий и это, если честно, очень смелый шаг с их стороны: если клиент не использует плечи, то брокер будет работать, чуть ли не за бесплатно! Необходимо отметить, что у Robinhood также отсутствует комиссия только за сделки, а комиссии за плечи, как и комиссии сторонних структур (биржа, депозитарий и прочие) сохраняются !

Вводные данные для финального теста.

Ранее я брал простой пример для сравнения (депо 100тр, плечи 1:1, 8 бумаг). Некоторые высказывали критическое мнение, что дескать с такими плечами и депозитом проще на «срочку» пойти, а не кормить брокера… Что ж, тот пример и в правду был, наверное, более виртуальным, его задачей было – выявление каких размеров может достигать разница в тарифах брокеров и со своей задачей он справился.

Однако в этот раз, при формировании вводных данных для примера, отталкивался больше от реалий современности. Собственно, по большому счету надо определить 2 параметра: размер депозита и плечи.

Размер депозита . Объективной статистики по среднему размеру именно брокерского счета физ.лиц не нашел. Зато есть достоверная статистика по среднему ИИС. На 1 квартал 2019 года средний размер ИИС составляет 117тр., причем существует тенденция к снижению (в 1 квартале 2018 г. этот показатель достигал 147тр.) Размер ИИС отражает реальное положение дел, но это все-таки «длинные и консервативные деньги», обычный брокерский счет, думаю, должен быть больше и использоваться активнее, поэтому все же необходима корректировка по размеру в сторону увеличения. При этом надо понимать, что минимальная сумма для открытия счета у большинства классических брокеров составляет 30тр. Увеличив эту цифру в 10 раз, а размер предыдущего тестового депо в 3 раза получим довольно таки усредненный депозит в 300 тыс.руб.

Плечи. Оглянувшись на знакомых трейдеров и инвесторов сделал вывод, что большинство из них по сделкам на «фонде» не используют плечи ваабще, а количество тех кто использует уменьшается пропорционально увеличению размера плеча, более того удельный вес коротких позиций в сравнении с длинными очень незначителен. Последнего обстоятельства я конечно понять и принять не могу, мне мои Шорты нравятся, но такова реальность которую надо учитывать. Ранее в примере мы «загнали» депозит в плечи на 100% от собственного капитала (1:1). Сейчас, если взять плечи в 50% от собственного депо (1:2) , то получится хороший усредненный пример.

Также необходимо разделить активно торгующих на фонде с плечами трейдеров и инвесторов пусть даже и активных, но инвестирующих только собственный капитал (без плеч). С этой целью в таблице 2 ниже сделал две итоговые строки: в одной все комиссии с плечами, в другой – комиссии без плеч. Чтобы совместить в одной таблице 2 разных маржинальных варианта пришлось пойти на хитрость и в варианте с плечами «втиснуть» их в те же 300тр.: размер плеч 100тр, собственный депо 200тр. Для простоты расчетов разбил плечи поровну на шорты и лонги, при этом в шортах оказалось всего 50тр., что составляет 16,7% от общего депозита (50тр х 100%: 300тр).

Количество бумаг в портфеле для простоты расчетов округлил до 10 . Позиции удерживаются как и прежде среднесрочно 1 месяц, причем каждая позиция открывается и закрывается в отдельный день, итого при таком подходе 20 сделок в месяц (10 х 2).

Примечание. Для Финама (в скобках) указан для сравнения тариф «Дневной».

Итак, итоговые результаты сравнения позволяют сформировать нам список Лидеров в следующем формальном (именно формальном) порядке:

— по торговле с плечами: ВТБ (3 место), ITI Capital (2 место), НФК-Сбережения (1 место);

— по торговле без плеч: Альфа-Банк (3 место), Финам (2 место), НФК-Сбережения (1 место).

Начнем с основания «айсберга», устойчивого и непоколебимого. ВТБ . Банк, который в отличии от «Сбера» имеет собственную богатую историю развития брокерских услуг, сильный аналитический отдел, 2 терминала на выбор (Квик и Он-лайн брокер) и пр. ВТБ всегда был более предпочтителен в сравнении со Сбербанком для инвесторов, ценящих тотальную надежность и в этот раз, еще раз продемонстрировал свое превосходство. Ожидаемо!

Единственное примечание, которое хочется добавить по отношению практически ко всем брокерам из Банковской сферы, так это то, что при выборе Брокера-Банка инвестору придется платить за это меньшим ассортиментом сервисов и различными ограничениями (бывает не все биржевые площадки доступны, нет возможности вывести деньги с брокерского счета на другой банк и прочее). При этом основные риски (рыночные и технические) сохраняются.

Альфа-Банк . При торговле без плеч формально занимает 3 место в списке, но если присмотреться к результату соперника в лице Финама, становится очевидно, что они делят 2 место НА ДВОИХ, ибо разница ничтожна (255-237=18руб.), более того небольшое изменение условий примера вывело бы Альфу вперед Финама.

Альфа, на мой взгляд, самый яркий и заслуживающий внимания клиентов Брокер-Банк из всех банков. У него столь же сильный аналитический отдел, кроме Квика есть свое ну ооочень интересное и функциональное приложение Альфа-Директ (как стационарное, так и мобильное) и много еще чего, в том числе не имеющая аналогов возможность вывода на счет карты за 15 минут .

Много о них слышал, но не было повода наведаться к ним с деньгами. После изучения их услуг, определенно появилось желание диверсифицировать свой портфель и стратегии, в том числе через них!

ITI Capital . При торговле с плечами формально занимает 2 место. По факту компания делит 1 место НА ПАРУ с НФК-Сбережения, ибо разница здесь между ними также ничтожна (1487-1430=57руб.)

До недавнего времени брокер назывался IT-invest, собственно название на русском языке не менялось, просто поменяли немного бренд после расширения площадок за счет добавления западных рынков. Компания на 100% оправдывает свое название, являясь лидером IT-технологий сферы инвестиций в нашей стране. Супертехнологичный брокер, список всех уникальных сервисов, описание которых нашел в интернете, просто не умещается в этот пост: ЕДП не имеющий аналогов с возможностью торговли опционами и расчетом маржинальных/гарантийных обязательств снижаемых при разнонаправленных позициях (арбитраж), возможность торговли и формирования сложных опционных конструкций непосредственно через личный кабинет, самые быстрые и стабильные сервера (почти в 10 раз более быстрые, чем у конкурентов), самый широкий выбор ПО за счет коннектора позволяющего подключить любое стороннее ПО напрямую к серверам брокера, очень дружелюбный к новичкам и вместе с тем функциональный собственный терминал SmartX (Квик конечно тоже есть)…

Лучший выбор для алготрейдеров, скальперов и арбитражеров. Многие считают, что брокер специализируется на срочной секции (фьючерсы и опционы), это так, но как мы видим и для «фонды» им есть что предложить. Особенность брокера также в том, что у них есть целых 3 тарифа Депозитария , причем по каждому тарифу клиенту предлагается выбрать 3 разных показателя для разных стилей торговли: за ведение счета, за хранение ЦБ, за изменение нетто-позиции.

ДЕСЕРТ

ФИНАМ . Тариф FreeTrade доступен только для новых клиентов компании, открывших счет через интернет. Отмена комиссии распространяется только на Фондовую секцию МосБиржи. Тариф тотально ограничивает возможности инвестора в торговом приложении – торговля доступна только через Мобильное приложение FinamTrade .

За «креативность» — 5 баллов! За экзамен: при торговле с плечами Тариф FreeTrade терпит просто сокрушительноеФиаско! Его результат занимает 10 место из 12.

Да как так, этого не может быть ? Они же отменили комиссию, может автор намудрил с расчетами? Проверил все формулы пересчитал вручную, сравнил с «обычным» тарифом «Дневной» (указав в скобках «Дневные» результаты). К сожалению все верно: «фокус» тарифа, что называется на лицо, сравните отдельно комиссии за сделки и комиссии за плечи 2-х их тарифов. Они реально отменили комиссию за сделки, но при этом чуть ли не в 2 раза подняли комиссию за плечи. При плече 50% от своего капитала выпадающие доходы брокера от отмены комиссии за сделки практически полностью покрываются повышенной комиссией за плечи, а если плечи увеличивать, то общий размер комиссионных будет даже значительно выше «обычных» тарифов!

Как это назвать? Классический пример . Все мы помним, как называются комиссии, обозначенные глубоко в недрах регламентов и не озвученные на основной странице сайта в описании тарифа: https://www.finam.ru/landings/freetrade/

Ну да ладно, Финам ведь все равно в лидерах по торговле без плеч, там он занимает 2 место так!? Опять лишь формально к сожалению. Альфа-Банк не отменяя комиссий за сделки за счет более низкого их размера и небольшой комиссии депозитария предлагает такие же низкие комиссионные условия без всяких ограничений способа торговли – будь то стационарный компьютер или смартфон. Едва ли найдется адекватный информированный трейдер, который предпочтет такой ограниченный вариант от Финама варианту без ограничений в более надежной, по мнению большинства, компании-Банке!

Кто там после Альфы следующий по списку при торговле без плеч – Тинькофф. Вот теперь, глядя на него и очень похожие результаты с плечами и без, и нацеленность на торговлю через смартфон становится очевиден главный конкурент тарифа FreeTrade, то ради чего или точнее сказать ради кого все затевалось!

В сухом остатке,FreeTrade на деле делит 3 место с Тинькофф для любителей смартфонов, ну а тех, кто относится к процессу инвестирования хоть немного более серьезно, думаю, вряд ли он заинтересует. Видимо, все-таки, невозможно поддерживать рентабельность бизнеса, совмещая широкий перечень услуг, большой штат сотрудников и представительств с низкими комиссиями.

НФК-Сбережения . Нулевая комиссия бессрочно (https://www.nfksber.ru/ )

Рейтинг брокеров в 2020 году

Кому действительно можно доверить свои капиталы при трейдинге? Эксперты Financer составили независимый рейтинг Форекс брокеров России по ключевым параметрам, влияющим на комфорт, надежность и прибыльность трейдинга.

ТОП брокеров России по народному рейтингу

• официальная лицензия ЦБ РФ
• широкий выбор торговых инструментов
• комиссия от 45 копеек за сделку
• минимальный депозит – 30.000 рублей

Выбрали 318

• официальная лицензия ЦБ РФ
• надежность на уровне ААА.IV
• бесплатное и платное обучение
• бесплатное обслуживание счета от 50.000 рублей

Выбрали 95

• демо счета с полным комплектом трейдинговых инструментов
• бонусные баллы для более выгодных условий трейдинга
• бесплатное обучение
• минимальный депозит – 100 USD

Выбрали 194

• онлайн обучение 0 р.
• пополнение счета 0 р.
• 15 видов тарифов
• победа в номинациях ММВБ

Выбрали 87

Содержание статьи

Рейтинг брокерских организаций с лицензией

По состоянию на 2020 год только 5 компаний имеют официальную лицензию ЦБ РФ. Насколько важно лицензирование со стороны Центробанка, какие у него преимущества и недостатки – тема отдельной статьи.

Здесь же мы рассмотрим подробные условия и отзывы в рамках рейтинга брокеров Forex.

ФИНАМ

Один из первых участников российского фондового рынка, официально лицензированный Центробанком на предоставление брокерских, дилерских и депозитарных услуг.

• минимальный размер счета – 30 тысяч рублей
• системы для трейдинга – Finamtrade, TRANSAQ, TS Lab, Quik
• комиссия за совершение сделок – 0,17%
• обслуживание – от 0 до 177 рублей
• маржинальная торговля от 17%
• доступ к Московской, Санкт-Петербургской биржам и еврооблигациям

В числе плюсов – низкие комиссии по обороту и высокий уровень профессионализма сотрудников (необходимое условие для начинающих трейдеров). Основным минусом является бесплатное пополнение счета/снятие только в офисе компании/через банк Финам.

ОТКРЫТИЕ

Брокерская организация «Открытие» существует с 1995 года и является одним из старейших в рейтинге Forex брокеров России. По числу клиентов занимает 5-е место, а по обороту капиталов – 2-е.

• минимальный депозит – 10 тысяч рублей
• программное обеспечение – Meta Trader 5/Quik
• комиссия – 0,03% — 0,057% за операцию
• обслуживание – 250 р/месяц (бесплатно при наличии на счету более 50 тысяч руб.)
• доступ к Московской, Санкт-Петербургской биржам и еврооблигациям
• внесение/снятие средств — 10 рублей при использовании российской валюты, 0,15% при использовании иностранной
• онлайн регистрация через Госуслуги

При возможности бесплатного обслуживания организация выделяется достаточно высоким тарифом при наличии менее 50 тысяч рублей – суммы, с которой не каждый трейдер рискнет начать знакомство с брокерской конторой.

Альфа-Forex

Брокерские услуги одной из крупнейших финансовых групп в РФ – законное место в ТОП-3 рейтинга брокеров России.

• минимальный размер счета – отсутствует
• торговая платформа – Meta Traider 5
• комиссия за сделку – от 32 копеек
• кредитное плечо до 1:40
• пополнение средств через Альфа клик – 0 руб.
• мобильное приложение для трейдинга

В числе плюсов – надежность, широкий выбор торговых инструментов и подробная инструкция для начинающих трейдеров. Основной минус – невозможность открыть счет в тот же день. Регистрация занимает 1 – 2 дня. В инструкции отдельно указывается, что внесение депозита должно осуществлять только ПОСЛЕ завершения регистрации, когда трейдеру присвоят номер спецраздела номинального счета.

Одна из крупнейших компаний в рейтинге брокеров Forex. Занимает 1 место по числу клиентов и 4-е в числе российских банков. Дополнительной гарантией сохранности средств является пребывание государства в числе акционеров. Эта брокерская организация точно не лопнет, как мыльный пузырь, и не испариться с деньгами трейдеров.

• минимальный стартовый депозит – 100 тысяч рублей
• мобильное приложение для трейдинга
• использование компьютерного программного обеспечения – бесплатно
• использование мобильного приложения – 290 р/месяц + 2900 единовременно
• комиссия за сделку – 0,04%
• обслуживание – 150 р/месяц
• доступ к Московской бирже и еврооблигациям
• беспроцентное пополнение/снятие при использовании счетов ВТБ24

В числе плюсов – надежность, низкие комисии и недорогое обслуживание. Однако регистрация онлайн невозможна – потребуется личное подписание договора в офисе. Платный мобильный трейдинг и отсутствие доступа к Санкт-Петербургской бирже также могут расстроить некоторых трейдеров.

Промсвязьбанк

Еще одно дочернее банковское предприятие в рейтинге. Помимо предоставления самой платформы организация предлагает бесплатную аналитическую поддержку. Но напоминаем, что не стоит принимать решения только на основе чужих советов. Важно научиться самостоятельно оценивать рынок, чтобы действительно сохранить и преумножить инвестиции.

• минимальный стартовый депозит – 0 рублей
• доступ к фондовому, срочному и валютному рынкам
• бесплатное обслуживание
• бесплатное программное обеспечение (webQUIK, QUIK, QUIK Android X, iQUIK X)
• комиссия за трейдинг – 0,0075% — 0,05%
• пополнение/вывод средств – бесплатно
• онлайн регистрация

Ключевое преимущество – отсутствие оплаты за обслуживание и относительно низкие комиссионные траты. Отсутствие минимальной суммы депозита можно оценить двояко. Работа с рынком доступна любому клиенту, независимо от уровня дохода. Но создается высокий риск участия в торговле новичков, не владеющих аналитикой, уверенных в возможности быстро «разогнать» даже сто долларов и склонных к высокорисковой торговле.

СБЕРБАНК

Крупнейший банк России, лицензированный для брокерской деятельности. Предоставляет широкую линейку возможностей для инвестиций – от трейдинга до приобретения акций, облигаций, передачи средств под управление и т.д.

• минимальная сумма для внесения – отсутствует (но для открытия инвестиционного счета потребуется внести от 1000 рублей – распорядится деньгами клиент может позже)
• программное обеспечение – Сбербанк Инвестор/QUIK
• комиссия – 0,165% за операцию
• обслуживание – 149 рублей при наличии активной деятельности
• доступ к Московской бирже
• бесплатное пополнение/снятие при использовании счетов Сбербанка
• онлайн регистрация

В числе минусов – серьезный процент за операции и отсутствие доступа к Санкт-Петербургской бирже. Но несомненным плюсом является высокая надежность банка, простое и удобное мобильное приложение, позволяющее вести торговую деятельность в любом месте.

В рейтинге Форекс брокеров России «Сбербанк» занимает одну из лидирующих позиций и благодаря широкой линейке инвестиционных инструментов, собранных в одном кабинете. Это позволяет диверсифицировать (разделить) инвестиции, минимизировав риски. Часть средств клиент может использовать для трейдинга (инструмента с достаточно высоким риском), часть – направить на пассивный доход от более консервативных инвестиций (например, государственных облигаций).

Рейтинг Форекс брокеров без лицензии

В 2019 году часть брокеров с многолетней историей потеряла лицензию. Главной причиной стала регистрация основных счетов в офшорных зонах. Но порталы данных организаций продолжают работать бесперебойно, а продолжительность деятельности, отсутствие судебных исков и отзывы трейдеров свидетельствуют о том, что данные компании также надежны.

Альпари

Одна из старейших брокерских организаций в России. Несмотря на шумиху, поднятую в 2018 году по поводу лишения лицензия (из-за финансовой деятельности в оффшорных зонах), Альпари продолжает работать. За это время не разорилась, не начала сливать деньги трейдеров и стабильно перечисляет прибыль по запросу.

• минимальный депозит – отсутствует (зависит от типа счета)
• наличие долларовых и рублевых депозитов
• широкая линейка инструментов (валютные пары, акции, ресурсы и т.д.)
• бесплатное обслуживание
• торговая платформа – Meta Trader 4/Meta Trader 5
• кредитное плечо – до 1:1000
• индивидуальная комиссия за сделку (зависит от объема и курса актива)
• онлайн регистрация
• наличие ПАММ-счетов
• бесплатная система онлайн-обучения

Ключевое преимущество – возможность открыть не только обычный, но и так называемый центовый счет (лотность не в долларах, а в центах) с пониженными рисками и возможностью потренировать на реальных средствах без шансов потерять существенную сумму.

Начинающим могут быть интересны ПАММ-счета с передачей инвестиций под управление другому трейдеру. Но важно помнить, что управляющего необходимо выбирать вдумчиво – не только по уровню прибыли, но и по «возрасту» его счета, максимальной просадке и агрессивности торговли.

Практика показывает, что 90% управляющих с агрессивными стратегиями максимум за 5 лет полностью сливают инвестиции клиентов.

В числе минусов – необходимость самостоятельно декларировать доходы (при лицензировании ЦБ РФ налоговые отчисления брокерская организация производит самостоятельно перед выводом средств).

Не менее крупная единица в рейтинге брокеров 2020 года. Важно отметить, что БКС – комплексная финансовая группа, включающая управляющую компанию, депозитарий и банк. Инвестиционная направленность обеспечивает определенные преимущества в сфере трейдерского обслуживания.

По числу клиентов БКС занимает 2 место в России, уступая только ВТБ24.

• минимальный депозит – 50 тысяч рублей
• программное обеспечение – Meta Trader 5/QUIK/Pocket QUIK/Мой брокер
• комиссия за трейдинг – 0,0354% за сделку
• обслуживание – 177 р/мес.
• доступ к Московской, Санкт-Петербургской биржам и еврооблигациям
• онлайн регистрация через Госуслуги
• круглосуточная консультационная поддержка

Среди ключевых преимуществ отмечают большой спектр услуг, гибкие условия обслуживания, консультационную поддержку (в том числе, с email рассылкой торговых рекомендаций). Основной минус – высокий стартовый депозит. Впрочем, он заставляет серьезнее отнестись к трейдингу и исключает попадание на рынок новичков, которые с высокой долей вероятности потеряют инвестиции.

Рейтинг брокеров бинарных опционов

Прежде чем озвучить оценки Financer.com предупреждает – торговля бинарными опционами не является надежным инвестиционным инструментом. По оценке опытных трейдеров, несмотря на кажущуюся простоту, данный «способ» по рисках превышает традиционный трейдинг в несколько раз, а доходность дает заведомо более низкую.

В настоящий момент не известно ни одного трейдера, успешно зарабатывающего на бинарных опционах. Зато Интернет переполнен отрицательными отзывами людей, потерявших 100% вложенных инвестиций.

Минусы бинарных опционов, о которых нужно знать:

• высокие риски (100% потерь против 75% — 80% прибыли за сделку, для прироста баланса необходимо минимум 60 плюсовых сделок из 100)
• низкая предсказуемость (поднимаясь/опускаясь курс постоянно колеблется вверх-вниз; чрезвычайно сложно предсказать, где конкретно он будет через 15-30 минус, час)
• высокий процент лохотронов (80% лохотронов с обещанием «автоматических выигрышей» находятся в данной сфере)

Financer.com НЕ РЕКОМЕНДУЕТ торговлю на бинарных опционах.

Но желающим попробовать этот вид трейдинга (хотя опционы скорее являются азартной игрой в чистом виде) стоит обратить внимание на следующих брокеров – по крайней мере они не занимаются намеренным сливом депозитов и позволяют вывести деньги:

В целом, совет один – посмотрите вышей рейтинг брокеров Forex и выберите компанию, предоставляющую возможность трейдинга на опционах. Это убережет инвестиции от конкретного мошенничества.

Трейдинг связан с высокими финансовыми рисками.

Перед регистрацией инвестиционного счета обязательно ознакомьтесь с основными правилами торговли на бирже.

Материал подготовлен на основе: Федерального закона N 460-ФЗ, N 39-ФЗ, официальных данных сайтов российских брокерских компаний.